Лучшие дивиденды июня 2019 года: что стоит купить из российских акций

0 (0)

Инвестпривет, друзья! Июнь обещает быть жарким, причем не столько по температуре за бортом, сколько из-за большого количества дивидендов, которые выплатят российские компании своим акционером. Так, в июне 2019 года дивиденды получат держатели акций МКБ, Сбербанка, МРСК Центра, Фосагро, Сбербанка, Магнита, Северстали, Башнефти и многих других компаний. Ниже – обзор наиболее интересных предложений.

Традиционный ахтунг

Всё сказанное ниже не является инвестиционной рекомендацией или побуждением к действию. Я просто рассказываю о том, какие компании выплачивают дивиденды, в каком размере и почему. Все решения о покупке и продаже акций вы принимаете сами.

Единственная рекомендация – смотрите не только на дивиденды, но и на мультипликаторы компании, чтобы не купить убыточный или переоцененный бизнес.

Ну – а теперь к обзору лучших дивидендных историй июня 2019 года.

Предложений, кстати, на рынке много, но я отобрал наиболее ликвидные акции, преимущественно из числа «голубых фишек».

Московский кредитный банк

МКБ впервые в своей истории решил выплатить дивиденды. В соответствии с рекомендацией Наблюдательного совета на эти цели будет направлено 24,6% чистой прибыли по РСБУ. Общий размер выплаты – 2,979 млрд рублей.

На одну акцию придется 11 копеек, что при цене акции в 5,9 рублей составит доходность 1,85%. Да, очень мало, но это же всё-таки дебют 🙂 Уверен, для держателей акций МКБ решение о выплате дивидендов стало приятным сюрпризом.

Дата закрытия реестра – 7 июня, следовательно, акции для получения дивидендов надо успеть купить до 5 июня.

Сафмар

Еще один дебют – дивиденды начала платить компания, консолидирующая активы семьи Гурциевых – холдинг «Сафмар Финансовые инвестиции». Главные активы компании – два негосударственных пенсионных фонда Сафмар и Доверие. В прошлом году они показали неплохой прирост капитала, к тому же истек 5-летний мораторий на запрет выплаты дивидендов для новообразованных НПФ.

На выплату будет направлено порядка 1,62 млрд рублей. В итоге на одну акцию придется 14,5 рублей дохода. При цене акции 496,2 рубля это дает доходность 2,92%.

Закрытие реестра произойдет 8 июня, крайний срок покупки под дивиденды – 5 июня.

Санкт-Петербург

Банк «Санкт-Петербург» (точнее, его Наблюдательный совет) принял решение о выплате дивидендов – 3,71 рубль на обыкновенную акцию и 0,11 рубля на привилегированную. На рынке в свободном доступе обращаются только ОА.

В соответствии с новой дивидендной политикой банка на выплаты направлено 20% чистой прибыли по МСФО, т.е. 1,8 млрд рублей. Раньше платили 20% по РБСУ. Несомненно, это позитивный сигнал. В будущем дивиденды должны вырасти.

Дата закрытия реестра – 10 июня, но из-за праздников и выходных последняя дата покупки – 6 июня.

МРСК Центра

В принципе, отчитывается и платит дивиденды большая часть компаний холдинга МРСК. Но Центр – вроде как центровая компания, так что речь пойдет о ней.

Выплата дивидендов производится по схеме, свойственной для всех компаний, находящихся под контролем Россетей – 50% от скорректированной прибыли по МСФО или РСБУ (что окажется выше), так как это – госкомпания.

В этом году на дивиденды будет направлено 41% прибыли по РСБУ, или 876,2 млн рублей. Это значит, что на одну акцию придется дохода в виде 0,0207 рублей. При цене акции в 0,3026 это дает доходность 6,86%.

Учитывая, что из-за плохого отчета за 1 квартал 2019 года котировки МРСК несколько упали, это может быть хороший момент для покупки. По мультипликаторам всё выглядит привлекательно – МРСК Центра одна из самых недооцененных компаний на российском фондовом рынке.

Реестр закрывается 10 июня, последняя дата покупки – 6 июня.

Фосарго

Агрономический холдинг в этом году дивиденды заплатит как минимум два раза. В первый раз – по итогам деятельности за 2018 год, будет распределено 6,6 млрд рублей. Выплата составит 51 рубль на акцию, что при цене акции 2363 рубля дает доходность 2,16%.

Отсечка придется на 10 июня, следовательно, купить акции надо до 6 июня.

Второй раз Фосагро заплатит дивиденды из нераспределенной прибыли на 31 марта 2019 года. Компания поделится с инвесторами 9,3 млрд рублей, что составит доходность на акцию 72 рубля (или 3,1%).

Для получения дивидендов надо купить акции до 8 июля (закрытие реестра – 10 июля).

Отчетность показывает, что у Фосагро дела обстоят хорошо: прибыль и маржинальность бизнеса растет, денежный поток остается стабильно высоким. Компания успевает как платить дивиденды, так и оставляет средства для глобальных инвестиций.

Сбербанк

В этом году Сбербанк порадовал акционеров рекордными дивидендами. По МФСО прибыль банка составила 832 млн рублей, из них 43,5% было направлено на дивиденды. В итоге выплата составила 16 рублей на одну обыкновенную и одну привилегированную акцию. При цене обычной акции 229,3 рубля дивдоходность составила 6,98%, а привилегированной в 200,9 рублей – 7,96%.

К 2020 году Правление Сбербанка обещало увеличить прибыль до 1 трлн рублей, а выплаты по МФСО до 50%. Это позволяет рассчитывать на дивиденды в районе 23-25 рублей. Очень даже неплохо.

Все подробности о дивидендах Сбербанка и его дивидендной политике – в этом обзоре: https://alfainvestor.ru/stoit-li-pokupat-akcii-sberbanka-pod-dividendy-v-2019-godu/.

Да, крайний срок покупки акций Сбербанка для получения дивидендов – 10 июня. Реестр акционеров будет закрыт 13 числа.

Магнит

Один из наиболее крупных российских ритейлеров тоже определился со своими дивидендами за 2018 год. Компания выплатит 166,78 рублей, распределив 16,996 млрд рублей. При цене акции в 3552 рублей это соответствует доходности в 4,7%. Акции надо успеть купить до 11 июня, 14 уже произойдет закрытие реестра.

Ранее Магнит уже выплатил дивиденды за 9 месяцев 2018 года – инвесторы получили по 137,88 рублей в декабре прошлого года.

В итоге ритейлер распределил 89% чистой прибыли за 2018 год.

Размер дивидендов по сравнению с 2017 годом увеличился почти вдвое, что, несомненно, позитивная новость. Однако в целом Магнит по размеру прибыли и темпам развития отстает от своего ближайшего конкурента – X5 Retail Group (Пятерочка, Перекресток, Карусель). Так что думайте – на мой взгляд, лучше оставить в портфеле только одну из компаний.

Роснефть

Крупнейшая нефтедобывающая компания страны выплачивает остаток по дивидендам за 2-ое полугодие 2018 года. На выплату будет направлено 120 млрд рублей, что соответствует выплате 11,33 рубля на акцию. Всего Роснефть распределила 50% прибыли по МСФО, что соответствует требованиям, предъявляемым Правительством к госкомпаниям.

Последний срок покупки акций – 13 июня (реестр акционеров закрывается 17 июня).

Дивидендная доходность кажется небольшой – при цене акции в 417,05 рублей она составляет всего 2,72%. Однако Роснефть уже выплатила инвесторам 14,58 рублей, так что в итоге суммарный дивиденд за акцию за 2018 год составил 25,91 рублей (6,2% – вполне средний показатель для «голубых фишек»).

Такая манера выплаты дивидендов заставляет инвесторов держать акции Роснефти как можно дольше – чтобы получить максимальные отчисления. Но, на мой взгляд, компания хорошо и убедительно растет, и пока цены на нефть будут стоят высокие, доход будет расти. На долгосрок можно взять.

Северсталь

Компания платит дивиденды ежеквартально. Этим летом будет распределять прибыль за 1 квартал 2018 года. Общий объем выплат составит 29,68 млрд рублей. На одну акцию обладатели ценной бумаги получат 35,43 рубля, что при цене акции в 996 рублей составляет 3,56% доходности. Для квартальных выплат – очень хороший показатель.

Реестр закрывается 17 июня, так что купить акции Северстали под дивиденды надо успеть до 13 июня.

За 4 квартал 2018 года компания заплатила 32,08 рублей на акцию. Так что совокупный доход составил уже 6,5% годовых. За год вполне можно заработать 12-13%. Для такой крупной компании это хороший показатель.

НЛМК

Новолипецкий металлургический комбинат в этом году выплачивает дивиденды в соответствии с новой дивидендной политикой. Ранее инвесторам выплачивалось не более 50% чистой прибыли и 50% чистого денежного потока, сейчас же – 100% чистого кэшфлоу, если соотношение Долг / EBITDA меньше 1, либо 50% от него же, если коэффициент Долг / EDITDA выше 1.

В целом, несмотря на изменения, дивидендная доходность останется такой же – на уровне 3-4%. Дивиденды, кстати, НЛМК, как и Северсталь, платит поквартально. Так что в год это примерно 12-16%.

В этом году состоится первая выплата по итогам 1 квартала 2019 года. Компания выплатит 7,34 рубля на акцию. При цене в 160,6 рублей доходность составляет 4,57%.

Перспективы у компании хорошие. Несмотря на то, что в 2019 году выросли капитальные затраты (и еще возрастут), прибыль растет. Так что показатель Долг / EBITDA явно продержится ниже 1 (сейчас он 0,25) – следовательно, можно рассчитывать на дивиденды в 100% от свободного денежного потока.

С другой стороны, если цены на сталь упадут хотя бы на 10%, это приведет к снижению денежного потока на 15-20%, что не есть гуд.

Центральный телеграф

Компания, которая подкинула сюрприз инвесторам. Совет директоров без объявления войны порекомендовал акционерному обществу направить на выплату дивидендов за 2018 год аж 715 млн рублей чистой прибыли и еще 885 млн нераспределенки за прошлый год.

В результате держатели акций получат 7,41 рублей на нос. Обыкновенная акция подорожала сразу до 19,75 рублей (+40%), а привилегированная – до 17,58 рублей. В результате дивдоходность по обычке составляет 37,52%, а по префам – 42,15%.

Брать или не брать «Центральный телеграф» – решайте сами. Отмечу только, что это третий эшелон и в принципе не особый ликвид. И такая сумасшедшая дивдоходность обеспечена нераспределенкой за прошлые годы. Короче – ситуация, как с НЖНХ.

Последний срок для покупки, если решите – 17 июня, реестр захлопывается 19 числа.

Норильский никель

Крупнейший в мире производитель палладия и никеля (ну не только производитель – но и добытчик, и обработчик) по итогам года выплатит инвесторам по 792,52 рубля на акцию. При цене в 13 520 рублей дивдоходность составляет 5,86%. Всего на выплату компания потратит 125,4 млрд рублей.

За 1 полугодие 2018 Норникель уже выплатил дивиденды в размере 832,2 рублей на акцию, так что общий размер выплат составляет 1624,72 рубля. Привлекательно? А то 🙂 Если бы еще акция не была такой дорогой…

Последний срок покупки – 19 июня.

Башнефть

Башнефть в этом году подкинула инвесторам не очень приятный сюрприз. Все ждали дивидендов по 250-300 рублей, а компания сохранила выплату на уровне прошлого года. Держатели обыкновенных акций и префов получат по 158,95 рублей на акцию. Общий размер выплат составит 23 млрд рублей.

Почему последовало разочарование? Чистая прибыль Башнефти по сравнению с прошлым годом выросла в 2 раза, и инвестору ожидали соответствующего вознаграждения. Но Правление сочло иначе.

Именно большие дивиденды были основным драйвером роста котировок Башнефти в 2019 году. Интрига пропала – котировки рухнули на новостях на 8%.

Нынешняя доходность составляет 8,2% для обыкновенных акций (при цене 1938 рублей за шутку) и 9,15% для префов (1736,5 рублей за акцию). Последний день покупки перед отсечкой – 20 июня, сама отсечка состоится 26 июня.

ВТБ

Со вторым по величине банком России ситуация интересная. По итогам 2018 банк заработал 192,5 млрд рублей чистой прибыли, и инвесторы ждали, что будет распределено 50%. Однако Совет директоров ВТБ решил выплатить только 15% чистой прибыли по МФСО. Остальные деньги будут потрачены на поддержание достаточности капитала в соответствии с требованиями Базель III, а также на инвестиции и модернизацию оборудования.

На этих новостях котировки ВТБ упали на 0,8%.

Однако потом первый вице-премьер – министр финансов РФ, председатель набсовета ВТБ Антон Силуанов заявил, что ВТБ вернется к практике выплаты 50% прибыли по МФСО уже в 2020 году (т.е. по итогам 2019 года дивиденды будут больше). На этих новостях котировки выросли на 10%.

Но хватит о кульбитах акций. Что там по фактам. Всего на дивиденды банком ВТБ по итогам 2018 года будет направлено 26,8 млрд рублей, из них владельцам обыкновенных акций достанется 14,24 млрд (привилегированные акции, напомню, принадлежат государству, и на бирже их не купить).

Выплата составит 0,00109867761463259 руб. на одну акцию. При цене акции в 0,03875 рублей это дает доходность 2,84%. Реестр закрывается 24 июня, акции надо купить до 20 июня.

Юнипро

Самая эффективная по версии БКС энергетическая компания России направит на выплату дивидендов 14 млрд рублей, как и планировалось в связи с обновленной дивидендной политикой. В 2020-2022 году компания обещает распределять до 20 млрд рублей в год, что позволит повысить дивиденды до 40% в абсолютном выражении.

Такая доходность стала возможной благодаря тому, что был завершен перезапуск третьего энергоблока Березовской ГРЭС, что увеличило мощности Юнипро сразу на 800 МВт.

Компания платит дивиденды два раза в год. Инвесторы уже получили 11 копеек на акцию по итогам 9 месяцев 2018 года, и теперь получат еще 11 копеек. При цене акции в 2,49 рубля доходность составляет 4,46%. Акции нужно успеть ухватить до 21 июня, так как реестр закрывается 25 июня.

Также могут быть интересны

МРСК Волги выплачивает 0,01318622 рубля на акцию. При цене акции в 0,1073 дивдоходность составляет 12,29%. Дата покупки – до 6 июня.

Акрон перечисляет своим акционерам 135 рублей на акцию. Дивидендная доходность – 2,96 рублей при цене акции в 4568 рублей. Крайняя дата покупки – 7 июня.

Большими дивидендами радует и МРСК Юга. Компания платит 0,008129 рублей на акцию, что позволяет акционерам заработать 11,24% прибыли. Акции надо успеть приобрести до 17 июня.

Селигдар выплачивает по привилегированным акциям 2,25 рублей в виде дивидендов. При цене акции в 23,1 рубль это дает прибыль в 9,74%. Хотите получить дивиденды – успейте купить до 20 июня.

МРСК Центра и Поволжья позволяет заработать до 14,28% прибыли: дивиденды составляют 4 копейки при цене акции в 28,5 копеек. Реестр закрывается 25 июня, но акции надо купить до 21 числа.

Дочка Газпрома компания «Газпром нефть» распределяет прибыль за 2018 год. Можно получить 7,95 рублей на акцию, что дает доходность в 2,11% (цена акции – 376 рублей). Последний день для покупки акции – 27 июня.

Ленэнерго заплатит по обыкновенным акциям 0,0352 рубля (0,63% доходность при цене акции в 5,59), а по привилегированным – 11,13 рублей (11,03% при цене 101). Это тот случай, когда привилегированные акции по всем параметрам однозначно лучше, чем обыкновенные. Последняя дата для приобретения и тех, и других бумаг – 27 июня.

Мосэнерго хвастается высокой прибылью и платит акционерам по 21 копейки на акцию. При цене акции 2,27 рублей это дает высокую доходность – 9,25%.

На этом дивидендам российских акций за июнь 2019 года всё. За бортом остались либо совсем недоходные акции, либо неликвид, либо внебиржа. Жду ваших мыслей и комментариев – что бы вы купили из предложенных акций? Или лучше покупать после гэпа, а не под дивиденды?