Инвестпривет, друзья! Сегодня поговорим на очень интересную тему. Что вам мешает стать инвестором? Каким заблуждениям вы подвержены? Я постараюсь развеять большую часть из них и ответить на самые животрепещущие вопросы начинающих инвесторов. Если вы уже успешно вкладываете деньги, то можете не читать эту статью. Или можете почитать, чтобы вспомнить, что вы тоже когда-то были подвержены этим сомнениям и тоже заблуждались относительно возможностей инвестирования.
1. Для инвестиций нужно много денег
Первое и самое главное заблуждение – для того, чтобы начать работать на фондовой бирже (или, например, инвестировать в золото) нужно много денег. Чем больше, тем лучше. Это не так. Вернее, не совсем так.
Да, в некоторые инвестиции без большого капитала вход заказан – например, на рынок недвижимости или структурных продуктов. Но вот именно в фондовый рынок можно инвестировать буквально от 1000 рублей – примерно столько стоят облигации федерального займа, один из наименее рисковых инструментов, который так любят начинающие инвесторы.
Если у вас есть в кармане хотя бы 3-4 тысяч рублей, то вы можете позволить себе 1 лот акций Газпрома или Сбербанка. С 15 тысячами можно собрать более-менее сбалансированный портфель из 3-4 облигаций или акций. А уже с 50 тысячами начинать инвестировать просто необходимо – именно с такой суммы советуют стартовать профессионалы (но меньше – тоже можно, что я показываю в своем портфеле).
2. Комиссии и налоги съедают всю прибыль
Бытует мнение, что брокеры настолько жадные, что обдирают своих клиентов до липки. На самом деле, комиссии – это неизбежное зло, без них брокер просто не будет работать. Однако инвесторы могут минимизировать свои расходы, просто выбрав брокера с минимальными комиссиями. Ну и придерживаться стратегии «Купи и держи», если настроены на долгосрочное владение бумагами.
Что касается налогов, то есть немало способов не платить их:
держать акции или паи больше 3 лет и получить налоговый вычет;
допустить на конец года убыток и откупить акции обратно (убыток потом переносится на будущий год);
купить ОФЗ, с купонов которых вообще не платится НДФЛ;
купить корпоративные облигации, выпущенные после 2017 года – там есть налоговая льгота;
Есть и другие варианты – подписывайтесь на обновления, я подготовлю статью про то, как инвестору сэкономить на налогах.
3. Для инвестирования нужно знать много вещей
На самом деле для первых вложений прям много чего знать не нужно. Конечно, необходимо иметь какие-то базовые понятия о фондовом рынке, понимать, чем акция отличается от облигации, как начисляются дивиденды и почему при покупке облигации снимается накопленный купонный доход.
Однако необходимо просто включиться в это дело – зарегистрировать счет в режиме онлайн у любого брокера и купить свой первый актив. Для новичков отлично подойдут ОФЗ или БПИФы / ETF на облигации – риски там минимальные, а доходность вполне предсказуемая. Потом можно переходить на более сложные финансовые инструменты – акции, прочие ETF и БПИФы, корпоративные облиги, евробонды и т.д.
4. На рынке – одни мошенники
Такое заблуждение присутствует у тех, кто путает фондовый рынок, форекс и хайпы (финансовые пирамиды).
Да, риски на фондовом рынке присутствуют (особенно, если вы торгуете с плечом или в шорт), однако мошенничество со стороны брокера исключено. Брокерские конторы и сами биржи строго регулируются. Если возникнет какое-то непонимание, то всегда можно обратиться с жалобой в Центробанк, прокуратуру или суд.
С форексом сложнее. Если брокер имеет российскую лицензию от ЦБ РФ, то проблем нет. В случае чего можно будет пожаловаться регулятору. А вот если форекс-брокер зарегистрирован в оффшоре (а таких 95% на рынке), то тут на разборки придется выезжать за границу. И не факт, что вашу жалобу примут – корпорации в оффшорах защищены похлеще дочки Лиама Нисона.
Что касается хайпов – высокодоходных интернет-проектов, то они изначально создаются как финансовые пирамиды. Даже если их создатели утверждают, что они торгуют на фондовом рынке – нифига они там не торгуют. Вот ни разу.
5. Я не смогу опередить рынок
Есть мнение, что рынок работает эффективно. И 10% в год на нем – это потолок. Есть даже адепты, которые составляют сложные схемы и алгоритмы (погуглите, если интересно – теория эффективного рынка).
На самом деле рынок – это люди. А люди иррациональны и импульсивны. Многие начинают продавать акции, когда они дешевеют, вместо того чтобы их покупать. И покупают, напротив, раскрученные и популярные бренды. В результате такие трейдеры в лучшем случае зарабатывают столько же, сколько рынок, в худшем – получают убыток.
Если же пользоваться теорией стоимостного инвестирования, то можно отбирать недооцененные акции и зарабатывать намного больше рынка. Посмотрите на Баффетта – он регулярно зарабатывает 15-20%. И при том, что он управляет миллиардами, а с такой суммой делать хорошую доходность сложнее, чем с десятком или сотней тысяч рублей.
6. Нужно постоянно совершать сделки
Некоторые начинающие инвесторы считают, что для прибыльного заработка необходимо постоянно торговать, быть в курсе всех изменений и своевременно реагировать на все новости. На самом деле достаточно придерживаться консервативной стратегии: изредка приобретать по выбранной модели акции или облигации – и будет вам счастье.
Частые сделки опасны тем, что вы слишком много заплатите в виде комиссии. Плюс налоги. В результате доходность от постоянного трейдинга может пострадать. В то время как пассивные инвестиции на долгосрочной дистанции выигрывают.
Индексные фонды доказывают это.
7. Нужно выбирать 1-2 акции и вкладывать всё в них
Еще одна ошибка начинающих инвесторов заключается в том, что они хотят всё и сразу. Им подавай компанию-единорога, на которой за пару лет они заработают 100500% прибыли. Но так не бывает. Примеров, когда после IPO акции росли как на дрожжах, буквально можно по пальцам пересчитать. Чаще всего получается вот так:
Поэтому нужно вкладывать не в одну акцию, а в целый портфель. Хотя в 5-6 разных эмитентов. Тогда вы будете зарабатывать вне зависимости от характера поведения одной акции. И чем сильнее диверсифицирован портфель, тем сильнее будут уравновешены риски.
При этом диверсификация должна быть проведена не только по эмитентам, но и по отраслям, странам, валютам и даже инструментам. Чем больше разных способов заработка – тем лучше.
Кстати, те же индексы доказывают это. В них входят десятки эмитентов, и они растут вне зависимости от котировок отдельно взятой ценной бумаги.
8. Стоит вкладывать только в раскрученные и известные акции
Еще одна ошибка, которую совершают начинающие инвесторы и которую я называю «ошибкой выжившего», заключается в том, что деньги вкладываются исключительно в раскрученные и распиаренные акции. Ну, например, в Apple. Или в Microsoft.
Начинающий инвестор, думая, что бы купить, берет акции, не анализируя компанию, а глядя только на бренд. Это неверно. А если через год период роста закончится? Ведь компании нужно всё время показывать хороший результат, чтобы перегонять или хотя бы догонять рынок. А чем крупнее компания, тем это труднее.
Успешный инвестор поступает наоборот. Он ищет недооцененные акции, не такие широко известные, но зато принадлежащие стабильно работающим компаниям с понятным и перспективным бизнесом.
9. Успешно можно зарабатывать только при наличии инсайдов
Многие полагают, что на рынке можно зарабатывать, если только вы знаете какую-то информацию, которую не знают другие люди. Короче, инсайды.
Ну, во-первых, инсайды запрещены на уровне законодательства. В США за такое в тюрьму содют. Были некие «талантливые» трейдеры, которые спекулировали на акциях, используя инсайды. Теперь они находятся на американском аналоге Колымы.
Во-вторых, инсайды можно подсмотреть. Достаточно тусить на форумах инвесторов, где все делятся слухами и предположениями (шутка).
На самом деле лучший инсайд, на мой взгляд, это информация о том, кто и сколько акций купил / продал из людей или организаций, приближенных к эмитенту. Например, если вы видите, что ТОП-менеджмент активно скупает акции, значит, они что-то знают и хотят побольше набрать ценных бумаг. Например, в кулуарах обсуждаются идеи о повышенных дивидендах.
И, напротив, если какой-то фонд, тесно связанный с компанией, или ее гендир начали лихорадочно избавляться от акций или шортить их – это тоже сигнал.
Посмотреть инсайды можно, например, на «Инвест-радаре» https://invest-idei.ru/insider-radar. Там же есть инфа о байбаках – опираясь на знания о buyback, тоже можно нехило так наторговать.
10. Заработать можно только на форексе, ПАММ-счетах или бинарных опционах
Людям свойственная жадность, увы. Поэтому, приходя на фондовый рынок, многие удивляются, что придется работать. Им лучше показать кнопку «Бабло» или, на худой конец, две кнопки – «Купить» и «Продать».
И этим пользуются разные форекс-дилеры и откровенные мошенники, которые обещают трейдеру до 500% годовых и «при этом ничего не придется делать». На самом деле на форексе впахивать придется гораздо больше, чем, к примеру, на фонде. И результаты никто не гарантировал.
Конечно, приятно зарабатывать много и сразу, но придется потрудиться. И новичку проще зарабатывать на акциях, формируя сбалансированный портфель, чем отчаянно рисковать и залезать с головой в форекс.
Вот такие заблуждения довлеют над умами начинающих инвесторов. А вы согласны с ними или можете перечислить какие-то еще? Жду ваших комментариев и, конечно, подписки на мой блог. Удачи, и да пребудут с вами деньги!
P.S. А если вы хотите начать работу на фондовом рынке, но не знаете, с чего начать — начните с изучения курса «Как составить свой инвестиционный портфель«. И вы получите всю необходимую базу для старта.
