Отчет по публичному портфелю за июль 2020 года: отпуск, планы и секретный промо-код

0 (0)

Инвестпривет, друзья! Минул июль – макушка лета и середина года. И конец большого дивидендного сезона. У меня достаточно хороший улов по дивидендам – 3275 рублей с учетом налога. Текущая дивидендная доходность портфеля составляет 5,3% (без учета налогов) и 4,61% (с учетом налога). В нынешней ситуации, когда многие компании оставили акционеров без дивидендов или снизили выплаты (а в моем портфеле их оказалось 4, и еще Сбербанк не определится), я думаю, это хорошая доходность (но далеко не отличная, и в целом я не очень доволен). Но давайте обо всем по порядку.

Отпуск и поездка домой

В середине июля мы всей семьей покинули Нижний Новгород и вернулись в свой родной Нефтекамск. Видаемся с родными и друзьями, ходим в гости, гуляем. Здесь с режимом самоизоляции попроще (да и случаев заражения короной меньше), так что немного спокойнее.

Правда, поездка омрачилась семейной трагедией: наша семья потеряла сразу двух близких родственников. Так что визит домой совпал с такой вот бедой.

На сайт в связи с отпуском и трагическими событиями писал очень мало: за июль вышло всего 6 статей, хотя запланировало было почти два десятка. Не обещаю, что в августе будет больше – я пока в отпуске до конца лета.

Но несколько важных статей обязательно выйдут – прокомментирую изменения в законодательстве относительно квалифицированных и неквалифицированных инвесторов, расскажу, куда имеет смысл инвестировать после кризиса 2020 года и как корректировать свою инвестиционную стратегию в свете последних событий.

Также планирую начать курс по инвестированию в американские акции. Причем этот курс будет написан в сотрудничестве с классными ребятами из https://questocks.ru/. Пишите прямо в комментариях к этому посту, что бы вы хотели видеть в курсе, мы как раз набираем материал и продумываем структуру.

Курс по инвестированию в ВДО и секретный купон

Кстати, о курсе. Весь июль я писал курс по инвестированию в высокодоходные облигации. И успел завершить его в срок. 31 июля те читатели, которые оформили предзаказ (кстати, за полцены), уже получили свои копии курса и совершенно уникальную таблицу для автоматического расчета мультипликаторов эмитента (таблица позволяет оценить его финансовое состояние). Таблица, кстати, будет доработана для автоматического рейтингования эмитента, так что следите за обновлениями.

Курс получился подробным (подробнее, чем я планировал изначально) и, надеюсь, очень полезный. Жду фидбека от покупателей. Будет классно, если вы напишите отзыв! (= причем на любой курс =)

Мне понравилась идея предзаказа. Надеюсь, что и вам тоже. Так что, скорее всего, все новые курсы будут распространяться по такой же схеме.

Кстати, в связи с новым курсом я не могу оставить вас без подарка. Ловите купон (промокод) VDOFORME. Он дает скидку 30% на ВСЮ КОРЗИНУ курсов (вы можете купить несколько курсов со скидкой). Секретный промокод будет действовать только до следующего воскресенья – до 9 августа (включительно), так что поспешите!

Посмотреть и купить новый курс по ВДО можно здесь: https://alfainvestor.ru/product/kak-investirovat-v-vysokodohodnye-obligacii-vdo-na-moskovskoj-birzhe/, а сам магазин по продаже курсов – вот здесь: https://alfainvestor.ru/shop/.

Также мы с женой запустили еще два новых проекта (два новых интересных сайта). Но о них я расскажу как-нибудь позже, когда там будет что посмотреть и почитать.

Обещанный стрим будет – но в сентябре, после приезда домой. Обсудим посткризисные инвестиции, перспективы рубля и возможное предновогоднее ралли / предновогоднее двойное дно.

Изменения в портфеле

Портфель акций

Докупал в июле всего по мелочи. Особо времени заниматься не было, поэтому в основном просто усреднял позиции. Докупил немного Алросы, ЛСР, Cisco, МТС, Газпрома и Татнефти.

Если честно, даже особо за новостями и котировками не следил, поэтому пропустил ракету TCS Group (хотел докупиться). Пакет TCS подорожал со 100,65 до 125,4 долларов (+32,19%), это самый существенный прирост в портфеле. Однако из-за малого объема эффект не столь существенен.

Купил акции НМТП (всего 1 лот – 500 акций). Хотел поспекулировать – рассчитывал, что продам в день отсечки после роста котировок. Но со всеми событиями я про акции просто забыл. В результате «попал» на непланируемые дивиденды и гэп –14,5%.

В целом насчет НМТП – компания планирует уйти в мощные инвестиции и немного сократить дивиденды в будущие годы. CAPEX будут на высоком уровне до 2025 года, т.е. 5 лет особого роста дивидендов можно не ждать. В общем, повторится ситуация с Газпромом, когда из-за высоких капитальных затрат и низких дивидендов котировки компании много лет были под давлением, и даже прирост дивидендов не компенсировал убытки из-за курсовой разницы.

Короче, инвестировать в НМТП советую, если только вы готовы ждать и понимаете, что делаете. Акции не особо ликвидны и сильно подвержены новостям. Обычно я такое не покупают от слова совсем.

Всего в портфель акций было инвестировано 16184 рубля. Также получил совокупно дивидендов на сумму в 3275 рублей, которые были полностью реинвестированы.

Сумма в начале месяца – 117 766 рублей, в конце – 119 043 (+1,07%) без учета дивидендов и 122 318 (+3,72%) с учетом дивидендов. Если учитывать пополнения, то общий прирост составляет 20740 рублей (+14,97%).

Наибольший рост дали TCS Group, Coca-Cola, Детский мир, Алроса, Сбербанк. Наибольший минус дали НМТП, Kimco Realty (они по-прежнему не платят дивиденды), Башнефть, Газпром и Лукойл (еще не отыграли дивидендные гэпы).

Все данные – в таблице.

Актив	Число активов в прошлом месяце	Стоимость на 1 число прошлого месяца в валюте	В рублях	Число активов в этом месяце	Стоимость в валюте	В рублях	Доходность в процентах
Cisco	1	46,92	3 290,97	2	94	6 995,48	6,28%
Coca Cola	2	89,68	6 290,16	2	94,26	7 014,83	11,52%
Kimco Realty	5	64,75	4 541,57	5	54,65	4 067,05	-10,45%
Realty Income	1	60,16	4 219,62	1	59,65	4 439,15	5,20%
TSC Group	5	100,65	7 059,59	5	125,40	9 332,27	32,19%
VEON	55	97,9	6 866,71	55	94,6	7 040,13	2,53%
Алроса	110		7 093,90	130		8 875,00	5,86%
Башнефть ап	7		10 055,50	7		9 464,00	-5,88%
Газпром	40		7 772,40	50		9 129,50	-6,03%
Группа ЛСР	6		4 204,80	7		5 138,00	4,74%
Детский мир	70		7 042,00	70		8 183,00	16,20%
Лукойл	3		15 939,00	3		15 262,50	-4,24%
МТС	30		9 913,50	40		13 102,00	-0,88%
НМТП	NEW!!!			500		4 615,00
Сбербанк ап	50		9 438,00	50		10 273,50	8,85%
Северсталь	10		8 640,00	10		9 126,00	5,63%
Татнефть ап	10		5 399,00	12		6 450,00	-0,44%
Полная доходность			117 766,71			138 507,42	14,97%
Доходность нетто			117 766,71			119 043,02	1,07%
Доходность брутто			117 766,71			122 318,02	3,72%

Портфель ETF

ETF опять тащит =)

Я потихоньку прихожу к той структуре, которую планировал (там у меня 7 фондов в определенной пропорции, и к Новому году я планирую закончить формирование портфеля). В июле я купил FXUS. Он уже дал хороший прирост. Я покупал за 4191, на конец месяца его цена составила 4386 рублей.

В целом портфель ETF вырос на 10,04%. Мощный прирост дал FXIT (IT-сектор Америки растет), также значительно выросло золото (+15,56%). Золото вообще обновило исторический максимум – инвесторы бояться второго дна в сентябре-октябре.

Однако нужно учитывать, что с начала года индекс S&P 500 прирос всего на 1,11%, а Мосбиржа так до сих пор в минусе на 5,64%. Следовательно, если бы я вложился в индексы в начале года, то мой портфель дивидендных акций показывал бы лучшую динамику – с начала года он вырос на 18,62%.

Просто сейчас портфель ETF попал в волну восстановления роста – и это в любом случае хорошо. Я думаю, что будет корректно сравнивать между собой портфели акций и ETF после Нового года, уже в 2021 году, когда произойдет «обнуление» доходностей (ну не только же сами-знаете-кому обнуляться, мне тоже можно), а портфель ETF закончит свое формирование.

Так что сейчас между ними такое соревнование условное. Побеждает ETF, но если бы считали с начала года – скорее всего, победили бы акции.

Актив	Число активов в прошлом месяце	В рублях	Число активов в этом месяце	В рублях	Доходность в процентах
FXUS	NEW!!!			4 386,00
FXIT	1	7 277,00	1	8 029,00	10,33%
FXRU	2	1 765,00	2	1 849,20	4,77%
FXGD	2	1 738,00	2	2 008,40	15,56%
FXTB	2	1 454,00	2	1 517,20	4,35%
Полная доходность		12 234,00		17 789,80	31,23%
Доходность ETF		12 234,00		13 598,80	10,04%

Портфель облигаций

В курсе об инвестировании в ВДО я рассказал о своей стратегии и тактике инвестирования в такие облигации. И как я сам советую в своем курсе, я держу в ВДО небольшую часть портфель, а все купоны и амортизационный доход не реинвестирую обратно в облигации, а вкладываю в акции и индексы. Конечно, портфель ВДО очень мал, чтобы говорить о каком-то эффекте и влиянии, но мы же только начали =)

Добавил в июле в портфель две облигации Обуви России. Хорошая и перспективная компания со стабильным уровнем дохода. В эпоху коронакризиса ее продажи, конечно, упали. Но Обувь России уже давно наметила тренд на оптимизацию торговых площадей и сокращение расходов (еще до кризиса). Так что кризис только усилил тенденцию сокращения расходов. В общем, мне компания нравится, выбранная облигация приносит хороший доход, дефолт Обуви маловероятен.

Портфель облигаций дал прирост 1,17% за счет увеличения курсовой разницы, купонов и возврата амортизации (я ее тоже посчитал как доход).

Актив	Число активов в прошлом месяце	В рублях	Число активов в этом месяце	В рублях	Доходность в процентах
Быстроденьги	2	1 983,68	2	1 997,49	0,70%
Обувь России	NEW!!!		2	2 063,24
Флай Плэнинг	1	1 038,93	2	2 062,16	-0,76%
ОФЗ 26225	1	1 147,00	1	1 125,50	-1,87%
ОФЗ 46020	3	3 351,00	3	3 293,50	-1,72%
Полная доходность		7 520,61		10 541,89	28,66%
Доходность брутто		7 520,61		7 609,99	1,17%

Общий итог

В общем итоге весь портфель подрос с 137 687 до 144 206 рублей (+4,52%, портфель нетто) или до 147 571 (+6,7%, портфель брутто). Всего портфель с учетом пополнений увеличился до 167 571 рубля (+17,83%).

В битве портфелей побеждает ETF (я уже объяснял, по каким причинам). Портфель облигаций вылез из отрицательной зоны, чем помогли купоны и снижение ставки Центробанком (подросла стоимость облигаций за счет сокращения доходности).

Индекс Мосбиржи за это время вырос на 5,19%, S&P 500 – 5,81%. И портфель акций брутто, и портфель ETF смогли обогнать оба индекса за июль.

Инфляцию посчитал равной 0,6%, как и в прошлом месяце, но официальной статистике пока нет. Потом «задним числом» скорректирую ее значение.

Вот так выглядит битва портфелей.

Месяц	Портфель брутто акций	Портфель ETF	Портфель облигаций	Индекс Мосбиржи	S&P500	Инфляция
Июнь	3,51%	7,99%	-1,11%	0,87%	1,48%	0,60%
Июль	7,23%	18,03%	0,06%	6,06%	7,29%	1,20%

А вот статистика прироста общего портфеля с нового года.

	Портфель нетто	Портфель брутто	Индекс Мосбиржи	S&P500	Инфляция
Январь	1,29%	2,22%	0,76%	-0,10%	0,40%
Февраль	-1,07%	-0,27%	-9,50%	-8,95%	0,90%
Март	-6,12%	-4,74%	-18,45%	-21,10%	1,50%
Апрель	-2,14%	-0,65%	-13,84%	-9,97%	2,00%
Май	6,43%	8,05%	-11,70%	-6,18%	2,50%
Июнь	9,94%	11,92%	-10,83%	-4,70%	3,10%
Июль	14,46%	18,62%	-5,64%	1,11%	3,70%

Традиционная разбивка всего портфеля по активам.

Вот такой небольшой отчет. Надеюсь, вам было полезно и интересно. Помните, что всё сказанное мной не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией и вы должны самостоятельно принимать все решения. Я просто делюсь своим опытом и своими выводами, копировать мой портфель именно вам нет никакого смысла. Еще раз напоминаю о секретном промокоде – он помещен только здесь, нигде его больше не будет 🙂 Удачи, и да пребудут с вами деньги!